Altice USA заявила, что согласилась приобрести Morris Broadband, поставщика услуг высокоскоростной передачи данных, видео и голоса, базирующегося в Северной Каролине, в рамках сделки, предполагающей стоимость предприятия в размере 310 миллионов долларов. Ожидается, что сделка будет закрыта во втором квартале этого года.
Morris Broadband обслуживает около 36 500 частных лиц и предприятий в таких местах западной Северной Каролины, как Хендерсонвилл, Франклин, Сильва, Небо и Западный Джефферсон, и обслуживает около 89 000 домов с уровнем проникновения услуг около 35%. Altice USA уже присутствует в штате со своим бизнесом Suddenlink Communications. Компания заявила, что после закрытия сделки Северная Каролина станет шестым по величине операционным государством.
По данным Altice USA, EBITDA Morris Broadband за четвертый квартал составила около 13 миллионов долларов, что представляет собой коэффициент покупки, примерно в 24 раза превышающий годовой денежный поток за последний квартал, без учета синергии. По словам Альтиса, денежный поток многократно сократится примерно до 7,4 раза, если учесть эту синергию.
«Моррис идеально подходит для Altice, поскольку мы ускоряем расширение нашей сети за счет увеличения инвестиций в периферийные устройства, модернизацию недостаточно развитых систем и развертывание FTTH, чтобы стимулировать рост клиентов, доходов и денежных потоков», – сказал генеральный директор Alice USA Декстер Гой в пресс-релизе. . «Мы с нетерпением ждем возможности предоставить наши высококачественные услуги широкополосного доступа, видео, мобильной связи и новостей для тысяч дополнительных домов и предприятий, с прекрасной возможностью для дальнейшего проникновения в существующие дома Морриса и за счет расширения в прилегающих районах».
Это вторая небольшая сделка с кабельным телевидением, которую Altice USA заключила с тех пор, как в июле приобрела Service Electric Cable TV в Нью-Джерси за 150 миллионов долларов. Компания сделала совместное предложение с Rogers Communications на покупку Cogeco, материнской компании Atlantic Broadband, в результате чего Altice получила бы американского кабельного оператора примерно за 3,9 миллиарда долларов, но эта сделка была отклонена. С тех пор Altice заявила, что сосредоточится на более мелких сделках M&A, чтобы заполнить свой след.
«Семья Моррис доставляет удовольствие служить жителям западной части Северной Каролины в течение последних 12 лет», – сказал председатель Morris Broadband Уильям «Билли» Моррис III в пресс-релизе. «Мы уверены, что Altice продолжит предоставлять услуги высочайшего качества в регионе».
Как часть Altice USA, Morris Broadband получит выгоду от расширенного масштаба, повышения операционной эффективности и дальнейшей инвестиционной поддержки, которые лежат в основе бизнес-модели и стратегии Altice, включая ускоренное строительство новых домов. Приверженность Altice USA инновациям, лучшим в своем классе услугам, долгосрочным сетевым инвестициям и обслуживанию клиентов создает значительные преимущества и долгосрочную ценность для клиентов, сотрудников и акционеров.
Altice USA намерен профинансировать сделку за счет имеющейся ликвидности. Moorgate Securities выступила финансовым консультантом Morris Broadband в связи с этой сделкой.
